Рентабельность собственных средств ДОМ.РФ по МСФО за I полугодие 2018 года увеличилась в 1,2 раза — с 9,5 до 11,0%

5,7 млрд

рублей составила чистая прибыль, снизившись на 1 млрд рублей или 14,5% по отношению к аналогичному периоду прошлого года;

11 %

достигла рентабельность собственных средств о сравнению с 9,5% за аналогичный период прошлого года;

14,8 %

составила достаточность собственных средств 1 Отношение собственных средств к сумме активов. по сравнению с 15,0% по состоянию на 31 декабря 2017 года.

В настоящее время в соответствии с решениями президиума Совета при Президенте Российской Федерации по стратегическому развитию и национальным проектам в рамках реализации дорожной карты, утвержденной Председателем Правительства Российской Федерации Д.А. Медведевым, АО «ДОМ.РФ» совместно с Банком России, Министерством Финансов и ведущими российскими банками ведет работу по практической реализации механизма гарантирования единым институтом развития в жилищной сфере целевых кредитов застройщиков.

Чистые процентные доходы

I полугодие 2017 года 9294 млн руб. I полугодие 2018 года 10 142 млн руб. + 9,1%

Изменение чистых процентных доходов обусловлено ростом среднего объема активов, приносящих процентный доход, на 97,5%, с 322 236 млн рублей за I полугодие 2017 года до 636 324 млн рублей за I полугодие 2018 года, которое было частично компенсировано снижением чистой процентной маржи на 260 базисных пунктов, с 5,8% за I полугодие 2017 года до 3,2% за I полугодие 2018 года преимущественно в связи с присоединением АКБ «РОССИЙСКИЙ КАПИТАЛ» (АО) и его дочерних организаций (далее совместно — «Группа РК»), имеющих более высокое отношение среднего значения заемных средств к среднему значению приносящих процентный доход активов, в декабре 2017 года, а также в связи с расходами по финансированию приобретения в ноябре 2017 года комплекса IQ-Квартал с целью реализации проекта переезда федеральных органов исполнительной власти в единый правительственный комплекс (далее — «Переезд ФОИВ»).

Изменение чистой процентной маржи обусловили следующие факторы:

• снижение средней доходности активов, приносящих процентный доход, c 10,91% за I полугодие 2017 года до 9,89% за I полугодие 2018 года, что привело к снижению чистой процентной маржи на 102 базисных пункта. Изменение в основном связано со снижением доходности по ипотечным активам Группы, ростом ликвидных активов в результате присоединения Группы РК, а также снижением доходности по данным активам;




• рост в результате присоединения Группы РК и финансирования Переезда ФОИВ отношения среднего значения заемных средств к среднему значению активов, приносящих процентный доход, с 61,69% за I полугодие 2017 года до 90,55% за I полугодие 2018 года, что привело к снижению чистой процентной маржи на 243 базисных пункта;




• снижение средней стоимости заемных средств на 92 базисных пункта c 8,33% за I полугодие 2017 года до 7,41% за I полугодие 2018 года, что привело к росту чистой процентной маржи на 85 базисных пунктов.

Отношение операционных расходов к операционным доходам до восстановления резервов (CIR) ухудшилось в результате консолидации с начала года результатов Группы РК (CIR Группы РК за I полугодие 2018 года превысило 76%, что привело к увеличению CIR Группы на 22 процентных пункта), а также в связи с финансированием Переезда ФОИВ (привело к увеличению CIR на 2,5 процентных пункта).

Восстановление резервов под кредитные убытки по долговым финансовым активам

I полугодие 2017 года 382 млн руб. I полугодие 2018 года 440 млн руб. + 15,2%

Прочие непроцентные доходы

I полугодие 2017 года 10 млн руб. I полугодие 2018 года 2041 млн руб. + 20 510,0%

Изменение прочих непроцентных доходов обусловили следующие ключевые факторы:

• признание в I полугодии 2018 года дохода от реализации инвестиционных ценных бумаг, оцениваемых по справедливой стоимости через прочий совокупный доход, в сумме 998 млн рублей, по сравнению с доходом в сумме 138 млн рублей за аналогичный период прошлого года;




• восстановление в I полугодии 2018 года прочих резервов в сумме 537 млн рублей по сравнению с созданием прочих резервов в I полугодии 2017 года в сумме 42 млн рублей;




• признание в I полугодии 2018 года доходов за вычетом расходов по операциям с недвижимостью, предназначенной для продажи, в сумме 349 млн рублей преимущественно в виде прибыли от выбытия объектов недвижимости по сравнению с расходами за вычетом доходов в сумме 39 млн рублей в I полугодии 2017 года.

Операционные расходы за I полугодие 2018 года составили 8 347 млн рублей, увеличившись на 5 122 млн рублей или 158,8% по отношению к I полугодию 2017 года. Изменение операционных расходов обусловили следующие факторы:

• рост расходов на вознаграждение персонала на 3 037 млн рублей или 181,2% по отношению к I полугодию 2017 года, в том числе на 2 583 млн рублей в связи с присоединением Группы РК;




• рост расходов на аренду и содержание помещений на 537 млн рублей или 351,0% по отношению к I полугодию 2017 года, в том числе на 459 млн рублей в связи с присоединением Группы РК;




• рост расходов на профессиональные услуги сторонних организаций на 309 млн рублей или 157,7% по отношению к I полугодию 2017 года, в том числе на 82 млн рублей в связи с присоединением Группы РК, а также в связи с ростом расходов на консультационные услуги, оценку, услуги юридического и бухгалтерского сопровождения;




• рост расходов на амортизацию основных средств и нематериальных активов на 251 млн рублей или 167,3% по отношению к I полугодию 2017 года, в том числе на 139 млн рублей в связи с присоединением Группы РК.

С 1 января 2018 года вступил в действие новый международный стандарт финансовой отчетности МСФО 9 «Финансовые инструменты», применение которого привело к изменению классификации ряда финансовых инструментов и пересчету сравнительных балансовых остатков. Здесь и далее все изменения показателей приведены с учетом применения АО «ДОМ.РФ» МСФО 9.

Активы, приносящие процентный доход, на 30 июня 2018 года составили 594 661 млн рублей, снизившись с начала года на 83 328 млн рублей или 12,3%. Динамику активов, приносящих процентный доход, обусловили следующие факторы:

• снижение прочих кредитов и займов на 41 325 млн рублей или 27,3% с начала года;




• снижение ликвидных активов, включая денежные средства и средства в финансовых учреждениях, на 18 414 млн рублей или 34,0% с начала года;




• снижение портфеля ипотечных ценных бумаг, оцениваемых по амортизированной стоимости, на 11 197 млн рублей или 16,1% с начала года в связи с амортизацией портфеля;




• снижение портфеля прочих ценных бумаг на 7 791 млн рублей или 9,7%.

Портфель ипотечных активов на 30 июня 2018 года составил 376 492 млн рублей, снизившись с начала года на 15 798 млн рублей или 4,0%. Динамику портфеля ипотечных активов обусловили следующие основные факторы:

• снижение портфеля ипотечных жилищных кредитов физических лиц на 4 601 млн рублей или 1,4% с начала года;




• снижение портфеля ипотечных ценных бумаг, оцениваемых по амортизированной стоимости, на 11 197 млн рублей или 16,1% с начала года в связи с амортизацией портфеля.

Прочие кредиты и займы на 30 июня 2018 года составили 109 848 млн рублей, снизившись с начала года на 41 325 млн рублей или 27,3% преимущественно в связи с сокращением коммерческого кредитования.

Резерв под кредитные убытки по активам, приносящим процентный доход, на 30 июня 2018 года составил 66 584 млн рублей, снизившись с начала года на 40 млн рублей или 0,1%.

Инвестиционная недвижимость на 30 июня 2018 года составила 16 467 млн рублей, увеличившись с начала года на 53 млн рублей или 0,3% в связи с переоценкой.

Обязательства на 30 июня 2018 года составили 580 183 млн рублей, снизившись с начала года на 73 930 млн рублей или 11,3%. Снижение обязательств обусловили следующие факторы:

• снижение средств клиентов на 38 785 млн рублей или 17,8% с начала года преимущественно в связи с оттоком средств физических лиц;




• снижение средств финансовых учреждений на 30 139 млн рублей или 64,0% с начала года преимущественно в связи со снижением обязательств по сделкам прямого «репо» с прочими контрагентами;




• снижение оценочных обязательств на 7 079 млн рублей или 24,0% с начала года в связи с их частичным погашением.

Договорные и условные обязательства на 30 июня 2018 года составили 126 892 млн рублей, снизившись с начала года на 37 008 млн рублей или 22,6% преимущественно в связи с закрытием лимитов по неиспользованным кредитным линиям.

Достаточность собственных средств по состоянию на 30 июня 2018 года составила 14,8% по сравнению с 15,0% по состоянию на 31 декабря 2017 года.

Кредитные рейтинги ДОМ.РФпредставлены в таблице ниже:

АКРА Национальная 2017 AAA 2018 AAA Fitch Международная 2017 BBB- 2018 BBB- Standard & Poor’s Международная 2017 BB+ 2018 BBB- Moody’s Международная 2017 Ba1 2018 Ba1